全球碳酸锂行业现状及发展前景分析

    全球锂资源主要集中于智利和中国，但国内碳酸锂生产企业受资源和生产工艺限制，产能供需十分有限，目前智利和澳大利亚占据着全球70%以上的碳酸锂产能。中企顾问网发布的《2012-2016年中国碳酸锂产业运营态势与投资前景研究报告》显示：目前由于国际市场的矿石提锂新增产能较少，而卤水提锂产能受智利降雨影响，盐湖提锂产量受到较大冲击，而全球碳酸锂需求稳定增长，供需结构的逆转或导致全球碳酸锂市场进入新一轮涨价周期。

    从全球碳酸锂供应来看，主要包括卤水提锂和矿石提锂两种方式，其中又以卤水提锂为主导方面，大约占供应量的70%左右，其中智利地区的盐湖就占全球锂产品供应的50%。由于盐湖提锂生产工艺的特殊性，企业一般走盐湖资源综合开发的路线，同时生产钾肥等化工产品，因此盐湖提锂产能的扩建受到一定限制。对盐湖提锂企业而言，若单独为需求增速较高的锂产品进行产能扩建，而钾肥等其他产品的销量无法跟上锂产品的销售增长，则锂产品将需要承担更多的成本摊销。

全球碳酸锂主要供应商（单位：吨）

国家	主要厂商	供应类型	产能	生产方式	资源类型
美国	FMC	碳酸锂、氯化锂和氢氧化锂	17,100吨	盐湖卤水提锂	阿根廷翁布雷穆尔托盐湖
美国	Rockwood	碳酸锂、氢氧化锂等	20,000吨	盐湖卤水提锂	智利北部阿塔卡马沙漠地下盐池
智利	SQM	碳酸锂、氢氧化锂	27,900吨	盐湖卤水提锂	智利阿塔卡玛盐湖
德国	Chemetall	碳酸锂、氢氧化锂、氯化锂、丁基锂等	21,000吨	盐湖卤水提锂	智利阿塔卡玛盐湖、美国银峰盐湖
澳大利亚	Talison	锂精矿	70万吨	锂辉石	Greenbushes锂矿
中国	西藏矿业	工业级碳酸锂、氢氧化锂	2283吨	盐湖卤水提锂	西藏扎布耶盐湖
中国	西藏城投	电池级碳酸锂、氢氧化锂	量产阶段	盐湖卤水提锂	西藏龙木错盐湖
中国	天齐锂业	电池级碳酸锂	8500吨	锂辉石	措拉锂辉石矿
中国	中信国安	碳酸锂	暂时停产	盐湖卤水提锂	西台吉乃尔
中国	青海锂业	碳酸锂	停产技改	盐湖卤水提锂	东台吉乃尔

资料来源：中企顾问网整理

    全球碳酸锂行业集中度高，全球三大厂商SQM、FMC、Rockwood共占市场份额70%以上，主要厂商对下游企业的议价能力很强，拥有较强的定价权，可按照市场供需情况和生产成本的变化调节价格。

    从近年的情况来看，全球碳酸锂的产能扩张缓慢，碳酸锂巨头的盐湖扩产进度和澳洲矿石提锂的进展都低于预期，目前全球三大碳酸锂供应商中仅有Rockwood旗下的Chemetall计划到2014年将其产能从2.2万吨提升至5.0万吨。由于中国盐湖提锂工艺尚不成熟，未来扩产计划能否如期达产也使得未来供给前景不容乐观。

全球碳酸锂厂商扩产状况统计（单位：吨）

国家	主要厂商	现有产能2012	扩产后产能	预计达产时间
澳大利亚	Talison	5.3万吨（LCE）	11万吨（LCE）	2013年
美国	FMC	2.5万吨	2.5万吨
美国	Rockwood	2.2万吨	5.0万吨	2014年
智利	SQM	4.5万吨	4.5万吨
中国	西藏矿业	2283吨	5000吨	2013年
中国	西藏城投	盐湖中试	5000吨	2013年底
中国	天齐锂业	1.5万吨	2.2万吨	2013年
中国	赣锋锂业	1.1万吨	2.1万吨	2014年
中国	新疆昊鑫	4000吨	1.0万吨	2014年
中国	中信国安	暂时停产（2000吨）	5000吨	2013年
中国	西部矿业（青海锂业）	停产技改（3000吨）	2.0万吨	2014年
中国	盐湖集团（蓝科锂业）	试生产（1000吨）	1.0万吨	2014年
中国	银河锂业	试生产（3000吨）	1.7万吨	2013年
其他		1.5万吨	1.5万吨
全球产能合计		14万吨	25万吨	2014年底

资料来源：中企顾问网整理

2013—2016全球碳酸锂产量预测：万吨

	国外	中国	全球
2011年	9.2	3.8	13
2012E	9.2	4.3	13.5
2013E	10.7	5.7	16.4
2014E	12	8.7	20.7
2015E	12.5	9.5	22
2016E	12.5	11.5	24

资料来源：中企顾问网整理

    从上表数据给出的全球主要碳酸锂供应商产能扩展情况来看，全球碳酸锂产能在扩产较为乐观的情形下，到2015年产能也仅达到25万吨，如果中国盐湖提锂产能不达预期，或者由于天气的原因（如近期的南美连续大幅度降水，带来的产量大幅度下降），则未来的供给将会大大受到影响，供给紧张预期在未来很长一段时间之内都将是常态。